En una posición abierta en un Instrumento Financiero dado, al final del día de entrega, se ingresa o retira la cantidad de puntos swap resultante de la base, dependiendo de la posición (larga o corta) y del tipo de base entre los siguientes contratos en activos subyacentes (positiva o negativa). Si el precio del activo subyacente con entrega en la siguiente fecha de entrega es superior al precio de este instrumento con entrega en el mismo mes, entonces tenemos una base positiva. En el caso contrario definimos la base como negativa. En caso de base positiva, al cliente que posea el día de la entrega una posición larga en uno de los Instrumentos Financieros anteriores se le descuenta una cantidad de puntos swap correspondiente al volumen de la base, mientras que al cliente que posea una posición corta se le suma la misma cantidad. En el caso de base negativa, al cliente que posea al final del día de la entrega una posición corta se le resta la cantidad de puntos swap correspondiente a la base, sin embargo al cliente que posea una posición larga se le suma la misma cantidad.

Consulte aquí la tabla de rollovers para puntos swap

Ejemplo A:
Al cierre del instrumento HEATINGOIL tenía el día 30 de agosto una posición larga en 1 lote de este instrumento. El precio de cierre para la transacción con entrega en agosto era de 2.0060 USD/galón, pero como el cliente tenía el día de la entrega una posición abierta, se renegoció automáticamente en una transacción con fecha de entrega en septiembre, cuyo precio de cierre el 30 de agosto era de 2.0550 USD/galón. Como resultado de la renegociación de posición, el cliente, teóricamente, sufre pérdidas en puntos swap en la cantidad de 0.049 (diferencia de precios) * 100000 (volumen de un lote) = 4 900USD. Sin embargo, si al día siguiente el precio de apertura para la transacción con entrega en septiembre no cambia, entonces el valor de la posición del cliente sufre un aumento de 4 900 USD, lo que nivela el coste de los puntos swap permitiendo al cliente, en todo momento, mantener la posición larga en el instrumento HEATINGOIL. Como se ve, esta corrección es el único mecanismo que posibilita el mantenimiento de posiciones en un instrumento a largo plazo sin influir en el valor de las posiciones en posesión del cliente.

Las bases, para instrumentos particulares, se calcularán con base a los precios de los contratos adecuados en activos subyacentes en día de la entrega a las 23.00 horas según los precios dados por la agencia Bloomberg. La información sobre las bases aparecerá en la página web en la tabla de puntos swap a las 23.30 horas el día de la entrega así como en la página web principal. Si el cliente no quiere que se corrija en puntos swap su posición debería cerrar la posición abierta el día de la entrega. Al mismo tiempo puede, al día siguiente, abrir una posición en el mismo instrumento, sin embargo la transacción se encuentra en un activo subyacente con la siguiente fecha de entrega. En el caso de una orden limitadase debe tener en cuenta el cambio de precio del Instrumento Financiero relacionado con la renegociación del contrato de futuros en la fecha de entrega. La mejor solución en caso de desconocimiento de la base, es retirar las órdenes limitada directamente antes de la renegociación (tanto las referentes a las posiciones ya abiertas como a las órdenes de apertura de posición) y a continuación, una vez renegociado el contrato, volver a ajustar las órdenes a precios corregidos sobre el volumen de la base.

Ejemplo B:
El cliente posee el día de la entrega una orden limitada para vender 1 lote de GASOLINE a 2.1550 USD/galón. El precio de GASOLINE antes de renegociar el contrato es de 2.1300 / 2.1420 USD/galón. La base, en el momento de la renegociación, es de 0.0250 USD/galón, así pues en el caso de falta de factores de mercado el precio a la apertura de la sesión más próxima debería ser mayor que el volumen de la base y alcanzar los 2.1550 / 2.1670 USD/galón, lo que haría que se llevara a cabo la orden de venta. Si la intención del cliente es que para llevar a cabo la orden esté precedida por una subida en el valor del Instrumento, y no dependa de la renegociación del contrato futures siendo la base del cálculo del Instrumento, entonces debería retirar la orden de venta antes de que terminara la sesión en la fecha de la entrega y, a continuación, tras haberse familiarizado con la información referente al volumen de la base, debería calcular el nuevo precio de la orden que se corresponde con su suposición inicial, y después, una vez concluida la renegociación introducir la correspondiente orden limitada. En el ejemplo mencionado abajo el nuevo nivel del precio para la orden limitada es el valor igual al precio inicial de la orden más el valor de la base, es decir 2.1550 + 0.0250 = 2.1800 USD/galón. El mecanismo descrito se aplica tanto a las órdenes del tipo limit como a las del tipo stop.

La tabla de "rollover" tiene carácter informativo exclusivamente. XTB se reserva el derecho de modificar la fecha de "rollover" por motivo de cambios en la liquidez de los contratos de futuros subyacentes, festividades locales, suspensión de negociación de los activos subyacentes y otras circunstancias del mercado. En este caso XTB publicará en esta página Web los detalles del correspondiente rollover.